Artigo Publicado - Macroeconometria e a estrutura a termo de taxas de juros - problemas (ainda) em aberto

Macroeconometria e a estrutura a termo de taxas de juros - problemas (ainda) em aberto

Boletim Economia & Tecnologia
Ano 7, Vol. 25, Abr./Jun. de 2011

Márcio Poletti Laurini*
RESUMO - Nesta nota discutimos alguns problemas em aberto na estimação de modelos
macroeconométricos que incorporam informações da estrutura a termo de taxas de juros. Em especial, discutimos algumas possíveis soluções para os problemas de identificação, máximos locais e dimensionalidade existentes nestes modelos e também formas de incorporar estruturas de parâmetros e volatilidades variantes no tempo em modelos econométricos de macrofinanças.

Palavras-chave: Estrutura a termo. Modelos de macrofinanças. Inferência.

Nessa nota eu discuto algumas idéias possíveis para procedimentos de inferência em modelos de macro-finance, e também mostro alguns resultados já obtidos na estimação de modelos macro-finance com volatilidade estocástica multivariada.

Esse formato do Boletim Economia & Tecnologia é realmente bem interessante, já que permite apresentar discussões breves e resultados preliminares de pesquisas. E qualquer um ficaria honrado em publicar em uma edição aberta com um artigo do Luis Araújo, e com vários outros artigos interessantes.