Volatilidade Estocástica

Terminamos a primeira versão do novo artigo sobre estimação de modelos de Volatilidade Estocástica usando métodos de Verossimilhança Empírica/Mínimo Contraste Generalizado. O abstract dessa versão inicial está abaixo. Acho que os resultados são muito bons. Na estimação padrão os métodos tem desempenho superior aos demais métodos utilizados na literatura, e nas situação com distribuições com caudas pesadas ou outliers o desempenho é muito superior aos demais. Esse resultado é derivado das propriedades ótimas da função de influência destes estimadores, que são robustos e semiparametricamente eficientes.
Ainda vou dar uma boa polida no texto, mas o core já está aí.


ESTIMAÇÃO DE MODELOS DE VOLATILIDADE ESTOCÁSTICA USANDO MÉTODOS DE
VEROSSIMILHANÇA EMPÍRICA/MÍNIMO CONTRASTE GENERALIZADOS
MÁRCIO POLETTI LAURINI
LUIZ KOODI HOTTA

Resumo. Neste artigo discutimos a estimação de modelos de Volatilidade Estocástica usando métodos de Verossimilhança Empírica/Mínimo Contraste Generalizados. Mostramos por meio de simulações de Monte Carlo que os métodos propostos tem desempenho superior ou equivalente aos demais métodos de estimação propostos da literatura de estimação de modelos de volatilidade estocástica, e adicionalmente possuem propriedades de robustez na presença de problemas de especificação como distribuições com caudas pesadas e presença de outliers.